（一）精算的前景
精算師的職業(yè)生涯被喻為“金領(lǐng)中的金領(lǐng)”。因為在發(fā)達(dá)國家，精算師既是商業(yè)保險界的核心精英，又可在金融投資、咨詢等眾多領(lǐng)域擔(dān)任要職。
所謂精算，是對未來不確定風(fēng)險因素進(jìn)行評估。精算師是保險公司核心部門的核心人才，有著極高的地位、權(quán)力和職責(zé)。精算師的工作包括新保險產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計、產(chǎn)品管理和財務(wù)管理等。其地位非常重要，甚至有的公司總經(jīng)理就是一位精算師。因此，精算師代表著財富、權(quán)力和專業(yè)水準(zhǔn)。
我國現(xiàn)有四大保險精算師考試體系：中國保險精算師、日本保險精算師、英國保險精算師、北美保險精算師。其中，中國精算師是國家惟一承認(rèn)有簽署我國壽險公司精算報告資格的精算師。而北美精算師資格(FSA)則是最具權(quán)威的精算師認(rèn)證體系。
由普通的精算人員成長為精算師的道路漫長而艱苦。在美國，要通過精算師資格考試，平均需要5-7年的時間。我國在1998年以前沒有自己培養(yǎng)的精算師。1998年，友邦保險上海公司誕生了第一位中國精算師，到2002年，我國已有了10位精算師，近50位準(zhǔn)精算師。
一般精算師資格考試分為準(zhǔn)精算師考試和精算師考試兩部分。據(jù)介紹，目前北美精算協(xié)會的資格考試科目有9門，考試時間在3、4個小時到6個小時不等。參加資格考試最低的一門考試科目也需要100美元，總計大約需要3000多美元。
一門考試6個小時，聽起來是非常“殘酷”的，但考試還只是資格認(rèn)證的一部分，考生還必須參加協(xié)會組織的足夠的培訓(xùn)，并撰寫報告。其中，專業(yè)職業(yè)道德培訓(xùn)是非常嚴(yán)格和重要的一環(huán)。
考下精算師的資格需要經(jīng)過漫長而持久的努力，而一旦取得精算師資格，他們往往被任命重要的職務(wù)。記者從保險行業(yè)內(nèi)了解到，一般中國本土的精算師年薪在20萬至40萬元之間，海歸或洋精算師的身價一般都在百萬元之上甚至更高。在香港，一名精算師的年薪最少也要10萬美元。
我國保險業(yè)培養(yǎng)的第一位FSA，是中國平安保險公司的周衛(wèi)東，他經(jīng)過6年的努力，于2002年獲得了北美精算協(xié)會的正式會員資格，是中國的第10位FSA。
由于精算人才緊缺，現(xiàn)在各大人壽保險公司中，總精算師、副總精算師大多由海外歸來的國際精算師擔(dān)任。據(jù)專家預(yù)測，我國未來十年急需5000名精算師。
（二）精算學(xué)是搞什么東東D？
精算是從保險業(yè)的發(fā)展中不斷完善的。由于保險公司的基本職責(zé)是分?jǐn)傦L(fēng)險和補償損失，所以一般要求保險公司由足夠的分散風(fēng)險的能力。保險公司在定價時都被要求把純保費（保險成本）和附加保費分開計算，在純保費部分不能有利潤因素，顯示保險公司的絕對"公平"，而附加保費則主要反映保險公司的營業(yè)費用開支和政府認(rèn)可的合理利潤因素。所以只要保險公司有能力分散風(fēng)險--能按大數(shù)法則去出售保單，保險公司在每張保單上收取的純保費等于損失率。由此可以發(fā)現(xiàn)保險定價中確定純保費的關(guān)鍵是損失率的測算，即風(fēng)險的估算，所以究竟哪些風(fēng)險是可以測算的，哪些是可保損失，損失的可控性如何等等都一直是要求理論界來回答的，這也就是精算學(xué)研究的原始問題。
精算學(xué)最初的定義是"通過對火災(zāi)、盜竊以及人的死亡等損失事故發(fā)生的概率進(jìn)行估算以確定保險公司應(yīng)收取多少保費。"在壽險精算中，最初采用了互助基金的 辦法，這種方法有很大的局限性，只能考慮離散的情況。后來，由于概率論的發(fā)展，壽險成本的核定主要是確定給付金的現(xiàn)值函數(shù)（隨機變量）和相應(yīng)的損失分布，此時單位保額的純保費（純費率）就是單位保額的現(xiàn)值函數(shù)的數(shù)學(xué)期望即預(yù)期損失，這一計算模型已經(jīng)能很好測算連續(xù)給付情況下的性別成本。但是，無論何種方法都隱含著厘定壽險成本的兩個基本問題：利率和死亡率的測算問題。由于20世紀(jì)70年代以前，各個國家的利率一般都是由國家控制的，所以在當(dāng)時，利率的測算并不是精算學(xué)所主要關(guān)注的問題，而壽險業(yè)務(wù)中的損失分布（死亡率的測算）即生命表的建立成為精算的核心工作.
17世紀(jì)末英國數(shù)學(xué)家、天文學(xué)家埃德蒙·哈雷（Edmund.Hally）的第一張生命表的誕生成為壽險精算學(xué)發(fā)展的標(biāo)志。在早期的精算實務(wù)、教學(xué)和研究都圍繞著生命表的編制問題，現(xiàn)在也仍然是精算研究的課題。在非壽險精算研究中則主要是確定自然災(zāi)害和意外事故的損失，與壽險精算不同的是沒有象生命表那樣相對穩(wěn)定的損失分布。所以非壽險精算始終把損失發(fā)生的頻率、損失發(fā)生的幅度以及損失的控制作為它的研究重心。至今非壽險精算已經(jīng)發(fā)展了兩個重要分之：一是損失分布理論，研究過去有限的統(tǒng)計資料的條件下未來損失的分布情況以及損失和賠款的相互關(guān)系等問題；二是風(fēng)險理論，通過對損失頻率和損失幅度分布的分析，研究這種出險次數(shù)和每次損失大小的復(fù)合隨機過程，以期洞察保險公司應(yīng)具備多大的基金，方可不"破產(chǎn)"，以及評估" 破產(chǎn)"概率的大小等問題。
隨著經(jīng)濟的發(fā)展，精算科學(xué)早已超出費率厘定這一狹窄的范疇。特別是20世紀(jì)70年代后，市場利率變化趨大，保險基金的風(fēng)險也變?yōu)榫阊芯康暮诵膯栴}--開始分析資產(chǎn)投資組合和負(fù)債結(jié)構(gòu)，以保證保險公司的償付能力和獲利能力，諸如究竟用什么指標(biāo)來顯示資產(chǎn)和負(fù)債的匹配與否等等都引起了精算理論界和實務(wù)界的注意。
由此看出，現(xiàn)代精算師在保險公司的職責(zé)已經(jīng)包含兩方面的工作：其一是保險產(chǎn)品的成本核算，實際上就是對風(fēng)險進(jìn)行定量評估和定價；其二是保險公司的金融管理，包括公司資產(chǎn)的投資管理，投資收益的敏感性分析和投資組合分析，資產(chǎn)和負(fù)債（保險公司的負(fù)債主要是準(zhǔn)備金，是一種不確定性負(fù)債）的合理匹配等問題。 由于經(jīng)濟發(fā)達(dá)國家和地區(qū)的金融市場不斷完善，市場競爭也隨之劇烈，發(fā)達(dá)國家的保險公司的定價已出現(xiàn)完全競爭狀態(tài)，在精算總保費的時候已經(jīng)把利潤定為零甚至小于零， 所以保險公司處理保險基金風(fēng)險的能力完全決定了保單價格的競爭力。另外保險公司，特別是壽險公司（由于保險期限較長），一直被利率風(fēng)險所困擾，這些都迫使精算學(xué)對金融管理在理論和實務(wù)兩方面作出深入研究。精算在金融管理領(lǐng)域方面有了很多研究成果，精算師在這方面也積累了豐富的實務(wù)經(jīng)驗。為此，1988年北美精算學(xué)會在"未來精算師特別工作組"的報告中指出："精算師是私人和公共財務(wù)設(shè)計師和潛在的企業(yè)管理人員，這是建立在精算職業(yè)的智能核心基礎(chǔ)上的，其智能核心為經(jīng)驗分析和分析衡量、估算、轉(zhuǎn)移以及對未來意外事件的現(xiàn)行財務(wù)狀況作出反映"。這就意味著精算師的從業(yè)范圍逐漸擴大，諸如在銀行、顧問咨詢公司、投資公司、大型跨國公司、會計師事務(wù)所、工會以及政府機構(gòu)等處委以重任。他們幫助公司制定養(yǎng)老金計劃，確定合適的投資組合，估計公司經(jīng)營的成本（不確定成本）， 估計國際商貿(mào)和海外投資風(fēng)險，為政府提供醫(yī)療制度的成本分析，工傷賠償辦法、愛滋病對策、社會保障體制等各方面的建議，同時對政府新頒布的法律在經(jīng)濟中的影響提出預(yù)測等。與此同時，精算學(xué)的研究領(lǐng)域也相應(yīng)擴大。由于精算師的職業(yè)特點，在世界上經(jīng)濟發(fā)達(dá)國家都建立了精算師考試制度，也設(shè)計了一整套課程體系，概括的說包括樹理基礎(chǔ)課、財經(jīng)基礎(chǔ)課、精算專業(yè)基礎(chǔ)課、精算專業(yè)方向課。它涉及許多相關(guān)學(xué)科：
1、與統(tǒng)計學(xué)的關(guān)系：精算學(xué)是利用統(tǒng)計方法，根據(jù)經(jīng)驗數(shù)據(jù)來分析問題和預(yù)測未來發(fā)展趨勢，例如構(gòu)造生存模型、編制生命表、建立損失分布、費率和準(zhǔn)備金的計算（精算數(shù)學(xué)、風(fēng)險理論），因此在精算發(fā)展的很長一段時間，把精算學(xué)稱為"保險統(tǒng)計"。
2、與投資學(xué)的關(guān)系：投資是經(jīng)濟主體購買金融資產(chǎn)或?qū)嵨镔Y產(chǎn)，以便在未來某個時期取得與承擔(dān)風(fēng)險成比例的收入，其根本問題是投資決策。而精算的生命力就在于應(yīng)用數(shù)學(xué)方法處理經(jīng)濟問題，如精算師在識別和控制利率風(fēng)險以及合理的投資組合等方面的工作是保險公司正常運作的基礎(chǔ)，所以精算學(xué)在投資領(lǐng)域的應(yīng)用越來越有優(yōu)勢。
3、與財務(wù)和會計學(xué)的關(guān)系：會計是管理經(jīng)濟工作的手段之一，它利用資金的價值形式，以貨幣為只要計量尺度應(yīng)用專門的核算方法，通過記帳、報帳等程序，對經(jīng)營活動進(jìn)行核算和監(jiān)督，用以制定決策等。由于保險公司的產(chǎn)品定價與一般企業(yè)不同，所以在保險公司中精算的職能主要是負(fù)責(zé)保費設(shè)計、準(zhǔn)備金核算、紅利和傭金的合理匡算，使會計流程規(guī)范、合理，起到技術(shù)監(jiān)督職責(zé)，使公司財務(wù)過程合理化；更重要的是精算將對未來的財務(wù)風(fēng)險作出評估和預(yù)測，使企業(yè)的經(jīng)營管理建立在科學(xué)的基礎(chǔ)上保證確保企業(yè)的穩(wěn)妥經(jīng)營；
4、與金融、保險學(xué)的關(guān)系更是密不可分：精算學(xué)是根據(jù)保險學(xué)的基本原理進(jìn)行科學(xué)定量分析保險業(yè)務(wù)，大量使用金融工具來對保險公司進(jìn)行有效的金融管理。因此，精算學(xué)也可以說是根據(jù)經(jīng)濟學(xué)的基本原理，利用數(shù)學(xué)方法，結(jié)合經(jīng)濟、金融、保險等理論，對各種經(jīng)濟活動中的財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行分析、估價和管理的綜合性應(yīng)用科學(xué)。
（三）ASA的課程
*課程1：精算科學(xué)的數(shù)學(xué)基礎(chǔ) (Mathematical foundations of Actuarial Science)
這門課程的目的是為了培養(yǎng)關(guān)于一些基礎(chǔ)數(shù)學(xué)工具的知識，形成從數(shù)量角度評估風(fēng)險的能力，特別是應(yīng)用這些工具來解決精算科學(xué)中的問題。主要內(nèi)容及概念：微積分、概率論、風(fēng)險管理（包括損失頻率、損失金額、自留額、免賠額、共同保險和風(fēng)險保費）。
* 課程2：利息理論，經(jīng)濟與金融 (Interest Theory， Economics and Finance)
這門課程包括利息理論，中級微觀經(jīng)濟學(xué)和宏觀經(jīng)濟學(xué)，金融學(xué)基礎(chǔ)。
* 課程3：關(guān)于風(fēng)險的精算模型 (Actuarical Models)
通過這門課程的學(xué)習(xí)，培養(yǎng)學(xué)員關(guān)于隨機事件的精算模型的基礎(chǔ)知識及這些模型在保險和金融風(fēng)險中的應(yīng)用。主要內(nèi)容包括：保險和其它金
融隨機事件，生存模型，人口數(shù)據(jù)分析，定量分析隨機事件的金融影響。
* 課程4：精算建模方法 （Actuarial Modeling）
該課程初步介紹了建立模型的基礎(chǔ)知識和用于建模的重要的精算和統(tǒng)計方法。主要內(nèi)容包括：為何及如何選擇和使用模型，回歸分析，風(fēng)險
理論和信用理論 。
* 課程5：基本精算原理的應(yīng)用 (Application of Basic Actuarial Principles)
這門課程提供了產(chǎn)品設(shè)計，風(fēng)險分類，定價/費率擬定/建立保險基金，營銷，分配，管理和估價的學(xué)習(xí)。覆蓋的范圍包括金融保障計劃,職工福利計劃，事故撫恤計劃，政府社會保險和養(yǎng)老計劃及一些新興的應(yīng)用領(lǐng)域如產(chǎn)品責(zé)任，擔(dān)保的評估，環(huán)境的維護(hù)成本和制造業(yè)的應(yīng)用。
* 課程6：金融與投資 (Finance and Investments)
該課程是用于投資和資產(chǎn)負(fù)債管理領(lǐng)域的精算原理的拓展。學(xué)員在完成該課程的學(xué)習(xí)后，將會對資本市場、投資工具、衍生證券及應(yīng)用、投資組合管理和資產(chǎn)－負(fù)債管理有深入的了解。主要內(nèi)容及概念：資本市場和基本投資原理，投資工具，衍生證券，投資組合管理的原理，資產(chǎn)負(fù)債管理。
（四）精算師的工作
在經(jīng)濟發(fā)達(dá)國家的許多部門如保險公司、投資銀行、政府的保險管理機構(gòu)等都需要有精算師。美國和加拿大的精算師主要在以下幾個領(lǐng)域工作：
?、?、人壽、健康、財產(chǎn)或意外災(zāi)害保險公司；
?、啤⒕銕燁檰柟?；
?、?、健康服務(wù)機構(gòu)；
?、?、州保險部門；
⑸、聯(lián)邦政府機構(gòu)；
?、省⒋髮W(xué)和學(xué)院等。
人壽保險公司、健康保險公司和財產(chǎn)保險公司，對出險的損失要進(jìn)行相應(yīng)的補償或給付。作為保險公司的精算師，其責(zé)任一般包括恰當(dāng)?shù)罔b定和衡量所保風(fēng)險；合理制定保費，確保保險金支付的有效進(jìn)行。精算師對保險公司的發(fā)展有重要作用。事實上，保險公司的財務(wù)清償能力在很大程度上取決于精算師的計算和判斷。
具體來說，人壽和健康保險公司的精算師的主要責(zé)任包括：
⑴、調(diào)查疾病對人類的生命或健康的損害作用；
⑵、將數(shù)學(xué)模型應(yīng)用于解決保險公司經(jīng)營中的問題，包括制定費率、業(yè)務(wù)盈余的分配等；
?、?、確保保險公司有足夠的儲備以應(yīng)付投保人索賠以及營業(yè)費用的支出；
?、?、設(shè)計和評估新的險種；
?、?、參與公司的管理工作；
⑹、制備公司的財務(wù)報表。
在財產(chǎn)和災(zāi)害保險公司工作的精算師的主要責(zé)任是：
?、?、根據(jù)地理位置及各種危險因素確定差別費率；
?、?、為公司準(zhǔn)備保險管理所要求的驗證費率的材料；
⑶、測算已發(fā)生但未決事件賠款所需的數(shù)額; -->
(4)、為公司準(zhǔn)備財務(wù)報表；
?、?、研究和建立新的索賠估計模型和方法。
在顧問公司工作的精算師主要是為顧客提供咨詢建議。這些顧客包括保險公司、醫(yī)院、工會、地方政府等。作為顧問的精算師，可以為一個在全國設(shè)有分支機構(gòu)的大企業(yè)工作，專門設(shè)計職工福利計劃，也可以成立自己的顧問公司。作為獨立的顧問，他可能被要求去法庭論證一個人在意外事故中致殘或致死所造成的一生潛在所得的損失，或者被要求計算在離婚情形下未來養(yǎng)老金的現(xiàn)值。顧問精算師中有些是年金及其它職工福利計劃的專家，有些是人壽或健康保險的專家，有些是財產(chǎn)保險和災(zāi)害保險的專家?！ ?br /> 作為一名職工福利顧問的精算師，他可能被要求為一家大公司的雇員設(shè)計年金計劃，或者工會要求他去參加集體商議會，估計新的健康計劃的費用。一些大公司還可能被要求就年金投資于房地產(chǎn)、股票或貨幣市場提供建議?！ ?br /> 作為人壽或健康保險公司的顧問，一些小的保險公司可能要求他幫助公司的精算師設(shè)計新險種并制定費率。意外保險公司的顧問精算師可能被要求幫助公司測算新的費率或決定用于補償保險單持有人未決索賠的現(xiàn)金儲備的數(shù)額，他也可能被要求為董事會協(xié)商新的保險項目而提供建議，或者一些大公司的風(fēng)險管理經(jīng)理可能要求他幫助衡量公司的保險項目費用?！ ?br /> 在美國和加拿大，精算師可以在州、省或聯(lián)邦機構(gòu)任職。在美國政府工作的精算師主要分布在社會保障管理署、健康服務(wù)資金管理署、公共健康服務(wù)部、退休軍人管理署、鐵路退休工人管理處、財政部等部門。這些精算師的主要責(zé)任是：監(jiān)督為聯(lián)邦政府雇員設(shè)立的保險和退休計劃的執(zhí)行，對社會保障項目和醫(yī)療照顧的長期資金運動進(jìn)行測算，從而為國會提供建議。在美國州政府工作的精算師通常是在州保險部任職，主要工作是管理保險公司或職工福利計劃，確保其財務(wù)的正常運轉(zhuǎn)及其制定的費率合理性。這些精算師的工作包括監(jiān)督州和地方政府雇員的保險及退休計劃的財務(wù)運轉(zhuǎn)，或者為立法委員會確定給新設(shè)立的保險公司發(fā)放執(zhí)照的標(biāo)準(zhǔn)提出建議。
（五）精算考試中所用到的計算器
（1）BA II Surplus TM
主要功能說明:
將諸如貨幣的時間價值等的標(biāo)準(zhǔn)財務(wù)函數(shù)功能和諸如現(xiàn)金流量分析等的高級函數(shù)功能輕松地融合在一起。
操作提示功能可以通過現(xiàn)實當(dāng)前變量符號和數(shù)值來指導(dǎo)您完成財務(wù)計算.幫助提示功能可以告訴您正在進(jìn)行的工作和下一步將要進(jìn)行的工作.
計算IRR及NPV用于對現(xiàn)金流量進(jìn)行分析. 您可以存儲高達(dá)24個不等額現(xiàn)金流量,每一個現(xiàn)金流量可有高達(dá)四位數(shù)字的頻度設(shè)置
貨幣的時間價值及攤銷. 可以計算養(yǎng)老金、貸款、抵押、租賃和存款等。可以很方便的生成攤銷表。
基于列表的統(tǒng)計 可以使您對數(shù)據(jù)點進(jìn)行存儲、編輯和更正。四種回歸模型可選：線性回歸、對數(shù)回歸、 指數(shù)回歸和冥回歸。
通過使用以下四種方式產(chǎn)生折舊表：直線法、年限總額法、余額遞減法以及余額遞減和直線交叉法。
可以在年利率（標(biāo)準(zhǔn)率）和實際利率之間進(jìn)行利率轉(zhuǎn)換。
其它功能：
定額、價格和利潤的盈虧平衡計算；
兩個數(shù)值之間差異百分比的計算；
利潤計算：可以進(jìn)行成本、銷售和利潤額的計算；
時間功能可以確定一個期間的天數(shù)；
可以對債券的價格和收益（“到期時”或“要求提前贖回時”）進(jìn)行評估。
三角函數(shù)和對數(shù)函數(shù)；
十個Constant MemoryTM常量存儲器
（2）BA 35 Solar
主要功能:可編程的財經(jīng)與會計功能，包括貨幣實時價格計算與復(fù)利計算。 貨幣實時價格與期初應(yīng)付年金操作的回憶復(fù)現(xiàn)功能。 分期付款與應(yīng)付利息計算。 年度百分率（APR）對有效匯率（EFF）利息的換算。 單變量的頻率統(tǒng)計運算，可以計算平均值、樣本標(biāo)準(zhǔn)差以及總體標(biāo)準(zhǔn)差。 成本-銷售-利潤與漲價計算
